Endesa
Geen grafiekdata voor deze periode.
Nog geen consensus beschikbaar.
Elke score wordt bepaald door ons scoresysteem. 70 is gemiddeld, hoger is beter.
Belangrijkste statistieken
Laatst geüpdate om 17:35 CEST, bron: SIX
- Marktkapitalisatie
- EUR 42,8 mld.
- 52W laag
- € 25,25
- 52W hoog
- € 42,67
- Dividendrendement
- 2,58%
- K/W 2026
- 17,8
- Omzetgroei 2026
- 3,69%
- K/W 2027
- 17,5
- Omzetgroei 2027
- -2,94%
- Gem. volume (3M)
- 774K
Endesa bedrijfsomschrijving
Endesa is een Spaans nutsbedrijf dat elektriciteit opwekt, distribueert en verkoopt. Het is een van de grootste stroomleveranciers van Spanje en Portugal en levert daarnaast ook aardgas aan klanten. Miljoenen huishoudens en bedrijven nemen er hun energie af. Endesa wekt stroom op met een mix van bronnen: waterkracht, kerncentrales, gascentrales, wind en zon. Het beheert ook een uitgebreid distributienet, de kabels en stations die de stroom tot bij de klant brengen. Dat netwerkdeel is gereguleerd, wat het een groot stuk voorspelbare inkomsten oplevert. Endesa is een dochter van het Italiaanse energieconcern Enel, dat de meerderheid van de aandelen bezit. Het bedrijf verschuift geleidelijk van fossiele naar hernieuwbare opwekking, een omslag die veel investeringen vraagt. Endesa werd opgericht in 1944 en heeft zijn hoofdkantoor in Madrid.
De Buy the Winners-analyse
Voor dit aandeel is nog geen volledige Buy the Winners-analyse beschikbaar. De getoonde informatie is gebaseerd op beschikbare koers- en fundamentalsdata.
Financiële analyse
Bron: Fiscal.ai
Winstgevendheid
Binnenkort beschikbaar
Balans
Binnenkort beschikbaar
Cashflow
De sector
- Gereguleerde netwerkactiviteiten vormen een stabiele basis met een gereguleerde activabasis (RAB) van €11,4 mld, wat zorgt voor voorspelbare kasstromen uit distributievergoedingen.
- De geïntegreerde opwekkingsmix is sterk verduurzaamd: emissievrije bronnen (hernieuwbaar en kernenergie) waren in de eerste helft van 2026 goed voor 86,2% van de productie op het Spaanse vasteland, wat de blootstelling aan brandstofkosten en emissierechten beperkt.
- Het grote klantenbestand van 9,6 miljoen stroomklanten werd verder versterkt door de overname van Energía Colectiva, waardoor het bedrijf kan profiteren van schaalvoordelen en gecombineerde energie- en telecomaanbiedingen.
- Hoge kapitaalefficiëntie en sterke rentabiliteit: het rendement op eigen vermogen kwam in 2025 uit op 23,9%, ruim boven de sectormediaan van 10,0%.
Marktpositie en concurrentiekracht
Bijgewerkt 25-8-2026
Concurrentiekracht
Binnenkort beschikbaar
Endesa combineert stroomopwekking uit waterkracht, kernenergie, gas, zon en wind met het beheer van een uitgebreid Spaans distributienetwerk. Dit gereguleerde netwerk vormt een structureel voordeel, omdat het zorgt voor voorspelbare, door toezichthouders vastgestelde vergoedingen en hoge toetredingsdrempels voor nieuwkomers. Als dochteronderneming van het Italiaanse Enel profiteert het bedrijf van schaalgrootte bij de inkoop en financiering van grote infrastructuurprojecten. Binnen de gereguleerde nutssector onderscheidt de groep zich door een relatief lage schuldgraad met een verhouding vreemd/eigen vermogen van 0,98, tegenover een sectormediaan van 1,23.
Profiel en bedrijfsanalyse, kansen en risico’s
Sterke punten
- Gereguleerde netwerkactiviteiten vormen een stabiele basis met een gereguleerde activabasis (RAB) van €11,4 mld, wat zorgt voor voorspelbare kasstromen uit distributievergoedingen.
- De geïntegreerde opwekkingsmix is sterk verduurzaamd: emissievrije bronnen (hernieuwbaar en kernenergie) waren in de eerste helft van 2026 goed voor 86,2% van de productie op het Spaanse vasteland, wat de blootstelling aan brandstofkosten en emissierechten beperkt.
- Het grote klantenbestand van 9,6 miljoen stroomklanten werd verder versterkt door de overname van Energía Colectiva, waardoor het bedrijf kan profiteren van schaalvoordelen en gecombineerde energie- en telecomaanbiedingen.
- Hoge kapitaalefficiëntie en sterke rentabiliteit: het rendement op eigen vermogen kwam in 2025 uit op 23,9%, ruim boven de sectormediaan van 10,0%.
Zwakke punten
- De winstgevendheid op groothandelsniveau staat onder druk door lage marges, waarbij de brutomarge over 2025 met 3,1% in het onderste kwartiel van de sector lag.
- Rendementen op opwekking uit zonne-energie verslechteren door zogeheten prijskannibalisatie en een toenemend aantal uren met nul- of negatieve stroomprijzen op de Spaanse markt.
- Aanhoudende juridische en toezichthoudende onzekerheid rondom de Spaanse stroomuitvalprocedures bij de CNMC, die volgens het management nog jaren kunnen voortslepen.
- Hoge kapitaalintensiteit en een substantiële nettoschuld van €10,3 mld, waardoor aanzienlijke investeringen in het distributienet en opslagcapaciteit gepaard blijven gaan met een stevige financieringslast.
Beurswaardering
Bijgewerkt 25-8-2026
Nog geen technische samenvatting beschikbaar.
Beurswaardering
Binnenkort beschikbaar
- Forward P/E
- 17,8
- EV/EBITDA
- Binnenkort beschikbaar
- T.o.v. peers
- Binnenkort beschikbaar
De Buy the Winners-analyseBuy the Winners rating
Bijgewerkt 25-8-2026
Nog geen financiële samenvatting beschikbaar.
Wat analisten verwachten
Op basis van verzamelde analisten
Analisten rating
Prijs doel
Consensus koersdoel: € 35,56
Upside: −14,85%
Technische analyse
Technische analyse meet marktgedrag, niet bedrijfskwaliteit, en het telt niet mee in de Buy the Winners-rating.
Price Trends
Market Momentum
Veelgestelde vragenJij hebt vragen.
Wij hebben antwoorden.
We helpen je graag bij je vragen over beleggen.
Word een betere belegger.
Onafhankelijk, persoonlijk, en gemaakt om jou sterker en financieel onafhankelijk te maken.
Disclaimer:
Buy the Winners biedt informatieve analyses en is geen persoonlijk financieel advies. Beleggen brengt risico’s met zich mee. U kunt (een deel van) uw inleg verliezen. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. Raadpleeg altijd een onafhankelijk financieel adviseur voor persoonlijk advies.